煤炭行业 陕西板块 反内卷概念 标准普尔 沪股通 融资融券 天然气 西部大开发 煤化工

炼焦;煤炭及制品销售;危险化学品生产;危险化学品经营;砖瓦制造、砖瓦销售;肥料生产、肥料销售;发电业务、输电业务、供(配)电业务;基础化学原料制造(不含危险化学品等许可类化学品的制造);业务培训(不含教育培训、职业技能培训等需取得许可的培训)(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动,具体经营项目以审批结果为准)(除依法须经批准的项目外,凭营业执照依法自主开展经营活动)。

公司主要产品为焦炭。

根据国家统计局数据，报告期内，全国规模以上工业企业焦炭累计产量为24,941万吨，同比增长3.0%，国内焦化厂开工负荷整体偏高，焦炭供应同比增加明显，而下游钢企需求整体偏弱，焦炭“供强需弱”。上半年，受供需矛盾和焦煤价格下跌影响，焦炭价格持续下跌，截至6月底，焦炭价格较年初跌幅高达22.48%，焦炭价格累计进行了10轮价格下调，仅4月小幅反弹1轮。一季度为钢材需求淡季，高炉开工率下滑明显，焦炭刚需支撑偏弱；二季度市场需求恢复缓慢，焦炭价格持续下行。

（一）煤炭资源高效综合利用公司较早从资源综合利用角度着手布局各产业链。公司以煤炭为基础，以煤化工产品为核心，按照煤、焦、化联产的技术路线打造循环经济产业链：开采煤炭，利用洗精煤炼焦生产焦炭，焦炉煤气回收煤焦油、粗苯等初产品净化后供应生产甲醇、液氨、LNG、BDO（1,4-丁二醇），洗煤副产品煤泥、中煤用于锅炉生产蒸汽，锅炉灰渣制砖，治理后的污水回用生产系统用于洗煤、熄焦。整个产业链“资源→产品→废弃物→再生资源”的循环过程较为完整，提高了企业的经济效益，实现了经济效益与环境保护的双赢。（二）区位优势公司本部和龙门煤化所在地韩城市毗邻山西省，周边地区拥有丰富的焦煤资源，为公司提供了充足的原材料供应保障，降低了原材料的运输成本。内蒙古黑猫靠近蒙古国，距离中蒙甘其毛都口岸约200km，口岸大量进口蒙古国原煤，是我国最重要的蒙煤进口口岸之一，口岸的蒙煤直接运送至内蒙古黑猫工业园内，为公司提供了便捷、质高、量足的原料资源。龙门煤化所在韩城市龙门生态工业园区为国家级生态工业示范园区，拥有煤炭、冶金、电力、炼焦、化工等企业，不同的企业、行业之间通过循环经济形成了共享资源和产业组合，园区中拥有提供煤炭的上游企业和消费焦炭的大型钢铁企业，为公司的规模化发展提供了充足的空间，为公司的原材料供给和产品销售提供了可靠的保障。（三）管理优势公司通过投资建设内蒙古黑猫项目、参股建新煤化、收购宏能煤业、加快新疆的煤炭项目建设，在进一步增加产量、降低成本的同时，充分发挥规模优势和产业链集中优势，通过向上游煤炭行业拓展，提高了企业的核心竞争力，为公司未来发展打下基础。公司在海口市自贸港设立子公司海南黑猫，将公司焦炭产品通过海南黑猫销售，可为公司带来税收优惠。公司加强对子公司的集中化管理，减少冗余的组织架构，提高了管理效率的同时也降低了管理成本。（四）营销优势公司主要产品焦炭的客户较为稳定，通过长协战略已长期合作多年。公司密切关注国家政策和市场变化，加大力度开拓钢铁客户，优化定价模式，向价高者优先发货。公司坚持开展化工产品的竞拍工作，动态调整化工产品价格且有显著增效。公司将持续深耕市场，做好销售服务的同时，加强与客户的紧密沟通，为公司提质增效、产销协同提供有力保障。

2016年9月28日公告,中国证监会发行审核委员会于9月28日对公司非公开发行A股股票的申请进行了审核。根据审核结果,公司非公开发行A股股票的申请已获得通过。根据定增预案,陕西黑猫拟以不低于5.31元/股非公开发行不超过4.71亿股,募集资金总额不超过25亿元,扣除发行费用后拟用于焦化转型示范项目一期工程,该项目由公司全资子公司韩城市黑猫气化有限公司建设实施。其中,公司控股股东黄河矿业拟以现金不少于5亿元且不超过10亿元认购此次非公开发行股份。

2016年2月18日晚间发布定增预案,公司拟以不低于7.96元/股非公开发行不超过3.14亿股,募集资金总额不超过25亿元,拟用于焦化转型示范项目一期工程。其中公司控股股东黄河矿业拟认购金额不少于5亿元且不超过10亿元。焦化转型示范项目一期工程项目总投资50.12亿元,该项目拟以化工焦为原料加压气化造气提取甲烷生产液化天然气(LNG),液化尾气合成甲醇,甲醇驰放气生产液氨进而生产碳铵,为焦炭行业探索了一条新的产业发展道路。项目建成并达产后将实现年产180万吨甲醇、21万吨液化天然气(LNG)、16万吨碳铵的生产能力。该项目预计投资回收期(税后)为7.25年,内部收益率(税后)预计为16.77%。

2015年1月公司子公司黄河销售于以5600万元收购河北鑫达钢铁有限公司所持汇丰物流28%股权。由于初始投资成本小于投资时应享有汇丰物流可辨认净资产公允价值份额,对其差额2333.37万元计入“营业外收入”。韩城市汇丰物流贸易有限公司注册资本2亿元,主营煤炭、焦炭、钢材等批发经营及配套物流服务。

2014年公司发行可转换公司债券11.3亿元,主要用于控股子公司陕西龙门煤化“年产48万吨尿素项目”(8亿元)以及补充公司流动资金(3.3亿元)。“年产48万吨尿素项目”在“400万吨/年焦化技改项目”基础上,提取焦炉煤气和烟道气中剩余的氢气、二氧化碳和氮气生产合成氨联产尿素,实现对现有资源的进一步综合利用,产品因较低的成本具有较大竞争优势。

公司持有山西焦炭交易中心0.94%股权,该交易中心注册资本1.06亿元,主营焦炭交易流通服务。2015年1-12月,交易中心实现净利润-1162万元。

由公司控股子公司龙门煤化实施,待募集资金到位后,由公司通过增资的方式投入到龙门煤化,龙门煤化其余两个股东陕煤集团和大前煤业按各自持股比例同时增资。本公司与陕煤集团、大前煤业将分别出资11.985亿元、10.575亿元、9400万元。按2015年400万吨/年冶金焦子项目、LNG联产甲醇子项目均达产100%,预计可以实现的利润总额5.09亿元。

2016年5月31日公司第三届董事会第九次会议审议通过《关于公司全资子公司黄河销售转让所持韩城市汇丰物流贸易有限公司28%股权的议案》,同意公司全资子公司陕西黄河物资销售有限责任公司将其持有的韩城市汇丰物流贸易有限公司28%股权转让给韩城市杏树沟联办煤矿。转让汇丰物流股权致减少长期股权投资110,972,748.01元。2016年7月6日在韩城市工商行政管理局完成本次股权转让工商变更登记手续,汇丰物流不再是公司参股企业。

2019年5月10日公告,公司拟按每10股配售不超过3股的比例向全体股东配售,拟募集资金总额不超过17.16亿元,扣除发行费用后的净额将用于补充公司流动资金。

2022年5月17日公司对外公告,为优化陕西黑猫焦化股份有限公司(简称公司)管理构架,降低管理成本,提高运营效率,公司拟吸收合并全资子公司韩城市黑猫化工有限责任公司(简称黑猫化工)与韩城市黑猫能源利用有限公司(简称黑猫能源)。吸收合并完成后,黑猫化工与黑猫能源的独立法人资格将被注销。本次吸收合并有利于公司整合资源,优化产权及管理结构,降低管理成本,提高运营效率。公司于2022年6月1日召开的2022年第一次临时股东大会审议通过了《关于吸收合并全资子公司韩城市黑猫化工有限责任公司与韩城市黑猫能源利用有限公司的议案》,同意公司吸收合并全资子公司韩城市黑猫化工有限责任公司和韩城市黑猫能源利用有限公司。截至本公告披露日,黑猫能源的相关工商注销登记手续已办理完毕。至此,黑猫能源被吸收合并事项已完成。由于黑猫能源为公司的全资子公司,其财务报表已纳入公司合并财务报表范围,本次黑猫能源被吸收合并后,不会对公司合并报表产生实质性影响,不会对公司整体业务发展和持续盈利能力产生不利影响,亦不存在损害公司及股东特别是中小股东利益的情形。